YMTC aumentará producción de obleas NAND 24% el próximo año; aspira a liderar el mercado global para finales de año
CXMT alcanza cuarta posición global en cuota de mercado DRAM; asegura capital masivo mediante OPI
Samsung y SK Hynix concentran inversiones en memoria IA de alto valor como HBM
Las empresas de semiconductores chinas están expandiendo rápidamente su presencia en los mercados de DRAM y memoria flash NAND, aprovechando su considerable capacidad financiera y su mercado interno. Changxin Memory Technology (CXMT), el mayor fabricante de DRAM de China, ha alcanzado el cuarto lugar mundial, mientras que Yangtze Memory Technologies (YMTC) ha ingresado por primera vez en el top 3 del mercado NAND. Samsung Electronics y SK Hynix enfrentan esta ofensiva de volumen chino con memoria IA de alto valor agregado, incluyendo memoria de ancho de banda elevado (HBM).
Según la empresa de análisis de mercado Omdia, la producción de obleas NAND de YMTC está proyectada a aumentar de 2,01 millones de unidades este año a 2,496 millones el próximo, un crecimiento aproximado del 24%. YMTC ascendió al tercer lugar del mercado NAND global en el segundo trimestre de este año en términos de volumen de envíos. La empresa ha establecido el objetivo de duplicar o más que duplicar su capacidad de producción, comenzando con la operación de su tercera fábrica en Wuhan a finales de año, con la aspiración de ocupar el primer lugar del mercado NAND global para finales del próximo año.
Por el contrario, se espera que la producción de NAND de las empresas nacionales se estanque prácticamente. Samsung Electronics se espera que aumente de 4,77 millones de obleas este año a 4,845 millones el próximo, mientras que SK Hynix pasará de 2,79 millones a 2,865 millones en el mismo período, incrementos apenas marginales. Mientras Samsung Electronics y SK Hynix concentran inversiones en DRAM y HBM, productos de mayor rentabilidad, las empresas chinas están explotando las brechas en el mercado NAND mediante expansiones agresivas.
En DRAM, CXMT está avanzando aceleradamente. De acuerdo con Omdia, la cuota de mercado global de DRAM de CXMT aumentó de 4,7% en el cuarto trimestre del año pasado a 7,6% en el primer trimestre de este año, un incremento de 2,9 puntos porcentuales en un solo trimestre. Esto la posiciona en el cuarto lugar mundial, tras Samsung Electronics, SK Hynix y Micron de Estados Unidos.
La empresa también ha asegurado el capital necesario para futuras expansiones. CXMT recientemente obtuvo fondos por aproximadamente 14 billones de wones (aproximadamente 11.000 millones de dólares) mediante su oferta pública inicial (OPI), que destinará a mejorar líneas de producción e invertir en investigación y desarrollo de DRAM de próxima generación. Se prevé que la empresa amplíe su capacidad de producción, actualmente en 200.000 a 300.000 obleas mensuales, a más de 600.000 unidades a largo plazo. Si los planes de expansión se concretizan, es inevitable una presión a la baja en los precios del mercado DRAM de uso general debido al aumento de la oferta.
Sin embargo, los analistas consideran que persiste una brecha tecnológica significativa entre las empresas nacionales de Corea del Sur y China en memoria IA, especialmente en HBM. Samsung Electronics y SK Hynix han iniciado la producción en masa de HBM4 y están promoviendo el desarrollo de la siguiente generación, HBM4E, así como el suministro a clientes. En contraste, CXMT se encuentra en la etapa de estabilizar la producción de la serie HBM3. Los analistas señalan que cerrar esta brecha será difícil para las empresas chinas en el corto plazo, dado que HBM requiere no solo tecnologías de rendimiento, apilamiento y gestión térmica, sino también certificación de calidad de las grandes tecnológicas globales y experiencia en producción en volumen.
Samsung Electronics y SK Hynix están expandiendo la proporción de productos de alto valor agregado como HBM, DRAM para servidores y unidades de estado sólido (SSD) para empresas, en lugar de competir por precios con China en productos de uso general. Con la expansión de inversiones en centros de datos de IA, la demanda de memoria de alto rendimiento y gran capacidad se ha disparado. Ambas empresas buscan asegurar rentabilidad aprovechando su liderazgo tecnológico en memoria IA y su base de clientes integrada por grandes tecnológicas globales.
La preocupación radica en que el dominio chino en memoria de uso general podría convertirse a largo plazo en una plataforma para perseguir memoria de tecnología avanzada. Utilizando su vasto mercado interno para establecer escala de producción y competitividad en costos, las empresas chinas podrían reinvertir los fondos acumulados y la experiencia en manufactura en productos de alto valor agregado como HBM y DRAM para servidores. Por ejemplo, CXMT, que recientemente aseguró fondos mediante OPI, ha proyectado que podría satisfacer el 50% de la demanda de DRAM en China y el 40% de la demanda de HBM para 2028. YMTC, por su parte, está promoviendo una OPI de aproximadamente 680.000 millones de wones, cuyos fondos se destinarán a mejorar instalaciones de producción e inversión en investigación y desarrollo.
* Este artículo ha sido traducido por IA.