Todos los segmentos de seguros médicos registran índices de siniestralidad superiores al 100%; pérdida acumulada de 1,87 billones de won en 2025
Si solo los asegurados con menor número de reclamaciones cambian de póliza, la siniestralidad de los contratos existentes podría aumentar significativamente
Según información del sector del 15 de octubre, los índices de siniestralidad de los seguros médicos registraron: primera generación 113,2%, segunda generación 112,6%, tercera generación 138,8% y cuarta generación 147,9%.
El índice de siniestralidad representa la relación entre la cuantía total de siniestros pagados y las primas de riesgo percibidas. Cuando supera el 100%, significa que el monto de los siniestros pagados es superior a los ingresos por primas de ese período.
Las autoridades financieras tienen previsto introducir, a partir de noviembre, coberturas adicionales opcionales con descuento y un sistema de conversión de contratos dirigido a asegurados de primera y segunda generación sin condiciones de recontratación.
Lo que preocupa al sector asegurador es el cambio en la rentabilidad derivado de la migración de asegurados existentes. Los asegurados que no recurren frecuentemente a servicios médicos podrían migrar hacia la quinta generación, donde el costo de las primas es menor aunque se reduce la cobertura de gastos no cubiertos por el sistema público. En contraste, quienes utilizan con frecuencia servicios como fisioterapia e inyecciones no cubiertas podrían preferir mantener sus pólizas actuales.
Si la conversión se concentra principalmente en asegurados con menor utilización de servicios médicos, las aseguradoras enfrentarían una reducción en los ingresos por primas sin una disminución proporcional en los pagos de siniestros. Además, la proporción de asegurados con mayores reclamaciones entre los contratos existentes aumentaría, elevando el índice de siniestralidad de este grupo de pólizas.
Sin embargo, la quinta generación presenta un alcance de cobertura más limitado que los productos anteriores, lo que generaría un efecto reductor en los pagos de siniestros. La magnitud relativa entre la disminución de ingresos por primas y la reducción de siniestros pagados dependerá de la composición de los asegurados que cambien de póliza y del volumen de reclamaciones.
Las pérdidas en seguros médicos de gastos reales continúan acumulándose. Los montos anuales registrados fueron: 2022 con 1,53 billones de won, 2023 con 1,97 billones de won, 2024 con 1,62 billones de won y 2025 con 1,87 billones de won.
Actualmente, dieciséis compañías en total ofrecen seguros médicos de quinta generación: siete aseguradoras de vida y nueve aseguradoras de daños y responsabilidad civil. Sin embargo, entre las compañías que no comercializan este producto se encuentran algunas que históricamente no han operado en el segmento de seguros médicos, por lo que no puede concluirse únicamente por el número de vendedores que existe una respuesta pasiva vinculada a preocupaciones sobre rentabilidad.
Un funcionario del sector financiero señaló: "A medida que la población envejece, aumenta la cantidad de clientes que desean mantener pólizas de primera y segunda generación. Si los efectos adversos, como el deterioro inmediato de los ingresos por primas, continúan sin que las autoridades implementen soluciones fundamentales, esta tendencia se mantendrá".
* Este artículo ha sido traducido por IA.