Las finanzas mutualistas respiran con créditos grupales, pero la expansión de créditos generales es limitada
Disminución de depósitos de 28 billones de won y carga de proyectos inmobiliarios; gestión continua de créditos de tarjeta
Según informó el sector financiero el 18 de agosto, el Gobierno elevó la meta de tasa de crecimiento del crédito al consumo del sector financiero de 1,5 por ciento a 3 por ciento este año, lo que amplió el volumen de aumento anual permitido de aproximadamente 30 billones de won a 60 billones de won. Las autoridades financieras planean distribuir el margen adicional reflejando el desempeño de gestión de cada institución financiera, pero desde el sector de segunda categoría surge la opinión de que incluso si reciben límites adicionales, es difícil convertirlos en créditos reales.
Se espera que el sector de finanzas mutualistas tenga respiro solo en materia de créditos grupales. Dado que las autoridades financieras decidieron gestionar por separado los créditos relacionados con la oferta de vivienda, como préstamos para gastos de mudanza, pagos intermedios y saldos finales, se ha ampliado el margen para operar con créditos grupales.
Sin embargo, la opinión del sector es que resulta difícil expandir inmediatamente los créditos hipotecarios convencionales y los créditos al consumo. Algunas instituciones de finanzas mutualistas, como Saemaul Geumgo y Shinhyup, ya han excedido sus metas de gestión de crédito al consumo existentes, por lo que tienen poco margen para normalizar sus operaciones de crédito excluyendo los créditos grupales. Los propios créditos grupales deben competir con bancos cuyas tasas de interés son relativamente más bajas, por lo que es incierto si el permiso para operarlos se traduzca realmente en una expansión de la oferta.
La base de fondos para respaldar la expansión crediticia también se ha debilitado. A finales de junio, el saldo de depósitos en el sector de finanzas mutualistas fue de 903 billones 415 mil millones de won, una disminución de 27 billones 819 mil 800 millones de won respecto al cierre del año anterior. Desde que comenzó a elaborarse esta estadística en 1993, es la primera vez en una base semestral que disminuye el saldo de depósitos. Cuando se reduce la afluencia de fondos en ahorros y depósitos a plazo, las instituciones no tienen más remedio que adoptar una postura conservadora en la expansión de activos, como los créditos, para la gestión de liquidez.
Los bancos de ahorro también enfrentan dificultades para utilizar plenamente los límites adicionales. Deben asegurar depósitos elevando las tasas de interés en ahorros y depósitos a plazo debido al aumento de las tasas de mercado, además de continuar con la carga de regularización de proyectos inmobiliarios deficientes y la constitución de provisiones.
Es difícil simplemente aumentar las tasas de crédito a medida que suben los costos de financiamiento. Existen restricciones legales sobre la tasa de interés máxima y también es necesario considerar la capacidad de reembolso de la clientela de crédito medio-bajo, su segmento principal. Incluso si expanden créditos, resulta difícil garantizar una rentabilidad suficiente, por lo que el sector explica que los bancos de ahorro enfrentarán dificultades para emprender operaciones de crédito al consumo más agresivas.
El sector de tarjetas también considera que el efecto perceptible de la expansión del volumen total no será significativo. Aunque las autoridades financieras elevaron la meta de volumen total de crédito al consumo, decidieron mantener un enfoque de gestión conservadora respecto a créditos al consumo como créditos de tarjeta. El saldo de créditos de tarjeta de nueve compañías de tarjetas registró 43 billones 253 mil 400 millones de won a finales de mayo, marcando un récord histórico.
En conclusión, se espera que esta expansión del volumen total sea difícil de traducir en una expansión de operaciones crediticias en todo el sector financiero. Mientras que el sector bancario puede utilizar el margen adicional enfocándose en créditos de demanda real como hipotecas de vivienda y créditos grupales, el sector de segunda categoría probablemente enfrente una limitación relativa en la expansión real de la oferta debido a sus propias restricciones de disminución de depósitos, costos de financiamiento y presiones de solvencia, según la opinión del sector.
* Este artículo ha sido traducido por IA.